TCBS định giá gần 4,1 tỷ USD trong đợt IPO, dự thu hơn 10.800 tỷ đồng từ chào bán cổ phiếu
Công ty Cổ phần Chứng khoán Kỹ Thương (TCBS) vừa công bố nghị quyết Hội đồng quản trị điều chỉnh phương án chào bán cổ phiếu lần đầu ra công chúng (IPO), trong đó xác định mức giá chào bán chính thức là 46.800 đồng/cổ phiếu.
Với mức giá này, TCBS dự kiến huy động được gần 10.818 tỷ đồng từ việc chào bán tối đa hơn 231 triệu cổ phiếu, tương đương 11,1% vốn điều lệ. Theo đó, giá trị vốn hóa của công ty sau IPO sẽ tiệm cận 108.169 tỷ đồng, tương ứng gần 4,1 tỷ USD.
Nếu đợt chào bán thành công toàn bộ, phần lớn số tiền huy động – khoảng 70%, tương đương hơn 7.572 tỷ đồng sẽ được TCBS sử dụng cho hoạt động tự doanh, bao gồm đầu tư vào cổ phiếu và trái phiếu. Phần còn lại, khoảng 3.245 tỷ đồng tương đương 30%, sẽ được phân bổ cho hoạt động môi giới, tập trung vào các dịch vụ như giao dịch ký quỹ và ứng trước tiền bán chứng khoán. Kế hoạch giải ngân được thực hiện trong khoảng thời gian từ quý III/2025 đến hết năm 2026.
Sau IPO, vốn điều lệ của TCBS sẽ tăng từ 20.801 tỷ đồng lên hơn 23.133 tỷ đồng, đồng thời số lượng cổ phiếu lưu hành cũng tăng từ hơn 2,08 tỷ cổ phiếu lên hơn 2,31 tỷ cổ phiếu. Việc phân phối cổ phiếu sẽ được thực hiện bởi TCBS cùng hai đại lý được chỉ định là Công ty Chứng khoán SSI và Công ty Chứng khoán TP.HCM (HSC).
Thương vụ IPO lần này được đánh giá là một trong những sự kiện đáng chú ý nhất của thị trường chứng khoán trong năm 2025, đặc biệt trong bối cảnh nguồn cung cổ phiếu sơ cấp khan hiếm kéo dài. Theo chia sẻ từ lãnh đạo TCBS, công ty hiện đang làm việc với một đến hai nhà đầu tư lớn nhằm tham gia vào giai đoạn pre-IPO. Tuy thời điểm IPO được ấn định trong năm 2025, nhưng vẫn có thể thay đổi tùy thuộc vào điều kiện thị trường tài chính và tiến độ nâng hạng thị trường chứng khoán Việt Nam.
Trước thềm IPO, TCBS đã công bố kết quả kinh doanh tích cực trong quý II/2025 với lợi nhuận trước thuế đạt 1.733 tỷ đồng, tăng 8% so với cùng kỳ năm ngoái và là mức cao nhất kể từ khi thành lập. Lũy kế 6 tháng đầu năm, công ty ghi nhận 3.043 tỷ đồng lợi nhuận trước thuế, tăng 10% và hoàn thành 53% kế hoạch năm.
Cơ cấu doanh thu cho thấy sự tăng trưởng đều ở nhiều mảng hoạt động. Lợi nhuận từ tài sản tài chính ghi nhận thông qua lãi/lỗ (FVTPL) đạt 1.364 tỷ đồng, tăng 2,5%. Lãi từ hoạt động cho vay tăng mạnh 30%, đạt 1.576 tỷ đồng. Doanh thu từ hoạt động bảo lãnh và phát hành chứng khoán đạt 857 tỷ đồng, tăng 28%, trong khi doanh thu từ môi giới đạt 354 tỷ đồng, tăng 17%.
Tính đến ngày 30/6/2025, tổng tài sản của TCBS đạt gần 65.134 tỷ đồng, tăng 22% so với cuối năm 2024. Dư nợ cho vay đạt mức cao kỷ lục 33.806 tỷ đồng, trong đó dư nợ cho vay ký quỹ chiếm tới 33.192 tỷ đồng, tăng hơn 30% so với đầu năm.
TCBS hiện là công ty chứng khoán có vốn điều lệ lớn nhất thị trường Việt Nam, với 88,7% cổ phần đang được nắm giữ bởi Ngân hàng TMCP Kỹ Thương Việt Nam (Techcombank). Với mức định giá gần 4,1 tỷ USD sau IPO, TCBS vượt qua nhiều doanh nghiệp lớn đã niêm yết như Thế Giới Di Động, Sacombank, ACB, Vietnam Airlines, Becamex IDC, cũng như hàng loạt công ty chứng khoán đầu ngành như VIX, VNDirect, HSC hay Vietcap.
Đọc thêm
Tổ chức xếp hạng tín nhiệm quốc tế S&P Global Ratings vừa công bố nâng hạng tín nhiệm của Ngân hàng TMCP Kỹ thương Việt Nam (Techcombank) lên mức BB. Động thái này tiếp tục khẳng định vị thế hàng đầu của Techcombank trong nhóm ngân hàng thương mại cổ phần tư nhân tại Việt Nam, dựa trên nền tảng vốn vững mạnh và hiệu quả sinh lời cao.
6 tháng đầu năm 2025, Ngân hàng TMCP Kỹ Thương Việt Nam (Techcombank, mã: TCB) ghi nhận nhiều dấu ấn tăng trưởng, đặc biệt trong lĩnh vực cho vay bất động sản và lợi nhuận trước thuế ở mức cao kỷ lục.
Tin liên quan
6 tháng đầu năm 2025, Ngân hàng TMCP Kỹ Thương Việt Nam (Techcombank, mã: TCB) ghi nhận nhiều dấu ấn tăng trưởng, đặc biệt trong lĩnh vực cho vay bất động sản và lợi nhuận trước thuế ở mức cao kỷ lục.
Ông Hồ Anh Minh (sinh năm 1995), tân Tổng Giám đốc Masterise Group, được nhiều người biết đến là con trai của ông Hồ Hùng Anh, Chủ tịch Techcombank (HoSE: TCB).
Bài mới
Theo chuyên gia, việc bất động sản gia tăng giá trị sau các cuộc “đại tái thiết” là kết quả của chất lượng sống được nâng cao và chính đô thị đó được tối ưu hóa giá trị, chứ không phụ thuộc vào việc mở rộng cơ học diện tích. Đó là lý do giá nhà tại Thượng Hải tăng khoảng 13 lần sau 25 năm tái quy hoạch, Hà Nội được dự báo không nằm ngoài quy luật này.
Với nhiều gia đình trẻ có nền tảng tài chính tốt, của hồi môn không còn nằm trong két dưới dạng vàng hay sổ tiết kiệm mà được chuyển hóa thành bất động sản gắn liền với đất. Green Garden Homes tại Vịnh Xanh (Vinhomes Ocean Park 3) đang trở thành lựa chọn của nhiều gia đình muốn vừa nâng tầm chất lượng sống, vừa tích sản cho thế hệ sau.
Với mức giá chỉ từ 15,8 tỷ đồng, Harmony Villas tại khu compound Vịnh Xanh (Ocean City) hướng đến nhóm khách hàng muốn nâng cấp từ căn hộ cao cấp lên một không gian sống rộng rãi và riêng tư hơn. Thiết kế biệt thự song lập ba mặt thoáng, nhiều tầng, sân vườn riêng cùng hệ tiện ích khổng lồ của Ocean City đáp ứng nhu cầu an cư của các gia đình nhiều thế hệ.
Bể bơi 4 mùa tại Vinhomes Golden City (Hải Phòng) chính thức khai trương ngày 11/7, trở thành tiện ích cao cấp tiếp theo được đưa vào vận hành trước thời điểm bàn giao nhà. Không chỉ mang đến không gian rèn luyện thể thao, chăm sóc sức khỏe và thư giãn cho cư dân, công trình còn đánh dấu thêm một bước tiến trong quá trình hoàn thiện chuẩn sống “all in one” tại Nam Hải Phòng.
Từ ngày 01/07/2026, SHB chính thức triển khai tính năng “Cảnh báo tài khoản nhận tiền có dấu hiệu nghi ngờ gian lận, lừa đảo” trên các kênh giao dịch điện tử, nhằm tăng cường an toàn giao dịch, hỗ trợ khách hàng chủ động phòng ngừa rủi ro trong bối cảnh các hình thức gian lận, lừa đảo tài chính ngày càng tinh vi.
Được phát triển theo mô hình bất động sản thương mại đa công năng, Boutique Home Tràng Cát đáp ứng đồng thời nhu cầu an cư, kinh doanh, đặt văn phòng và tạo dòng tiền. Trong bối cảnh Nam Hải Phòng bước vào chu kỳ tăng trưởng mới, sản phẩm trở thành lựa chọn đáng chú ý của giới đầu tư và doanh nghiệp.
Trước thời điểm đón những cư dân đầu tiên, Vinhomes Golden City liên tiếp đưa vào vận hành các tiện ích trọng điểm, tạo sức hút mạnh mẽ trên thị trường. Điểm nhấn là bể bơi bốn mùa dự kiến khai trương trong tháng 7, góp phần định hình chuẩn sống đẳng cấp tại đại đô thị hơn 240 ha ở trung tâm mới phía Nam Hải Phòng.
Với Hà Nội, vươn cao không chỉ là câu chuyện của các tòa tháp, mà là cách thành phố tổ chức lại tài nguyên không gian trong một giai đoạn phát triển mới. Khi không gian ngầm, mặt đất và tầng cao được quy hoạch đồng bộ, đô thị có thêm dư địa để vừa đáp ứng nhu cầu sống hiện đại, vừa gìn giữ những lớp di sản đã làm nên bản sắc Thủ đô.














